生成AIが語る、今夜のドル円 – 149円台で底探り（2025年10月17日)

2025年10月17日

　本記事では、2025年10月17日 17時 時点のドル円（USD/JPY）のM5・M15・H1・H4チャートをもとにマルチフレームタイム分析を行い、今夜（〜24時頃まで）の値動きを展望します。短期から中長期のテクニカル指標に加え、当日のファンダメンタル要因も踏まえて、相場の見通しをわかりやすく解説しました。なお、分析は生成AIで行っています。

　10月17日のドル円相場は、149円台後半での下落トレンドが継続。前日の流れを引き継ぎ、短期から中長期まで各時間軸で戻り売り優勢の形が明確です。テクニカル指標の反発兆候も見られますが、依然として戻りは限定的。149.50円を軸とした攻防が焦点となりそうです。

目次

• ▶ 共通分析視点
  • ◆ M5（超短期視点）
  • ◆ M15（短期視点）
  • ◆ H1（中期視点）
  • ◆ H4（中長期視点）
• 📍ピボット・サポレジ水準
• 🌍ファンダメンタル要素
• 🌍今夜発表の注目経済指標
  • 18:00 ユーロ圏・9月消費者物価指数（HICP、改定値）（前年比）
  • 18:30 ユーロ圏・9月HICPコア指数（改定値）（前年比）
• 🌍今夜の注目ポイント
• 🔍総合展望（～24時）
• 🎯短期戦略（デイトレ視点）

▶ 共通分析視点

本日のドル円は全体的に下落トレンドを維持。特に10月16日後半から17日午前にかけて、149円台後半〜150円割れの下落が進行しました。各時間軸で短期・中期移動平均線が下向きで並行しており、明確な戻り売り優勢の流れが確認されます。

• ボリンジャーバンド：下限バンドに沿った推移が続き、バンドウォーク気味。
• RSI：全体的に40以下で推移し、モメンタムは弱含み。
• MACD：全時間軸でシグナル下方、マイナス圏推移。
• ストキャスティクス：短期で反発気味だが、上昇余地は限定的。
• ATR：上昇傾向は落ち着きつつあるが、依然ボラ高水準（149円台中心の急変リスクあり）。

◆ M5（超短期視点）

• 5MA・20MA・50MA：下方向でデッドクロス維持。20MAに上値を抑えられる形。
• ボリンジャー：ミドルバンド下での推移継続、下限から軽い戻り。
• RSI：40台前半でモメンタムは弱いが、短期的に反発気配。
• ストキャスティクス：20→50付近に反発中、自律反発局面。
• MACD：依然マイナス圏で、ゼロラインからの乖離が小さく反転準備段階。

→ 一時的に149.80～150.00円付近までの戻りがあっても、20MA付近で再び売り圧が想定。

◆ M15（短期視点）

• 9MA・26MA・50MAがすべて下方向。下落トレンド鮮明。
• ボリンジャー：下限タッチ後、ミドルライン（約149.85円）まで戻る余地。
• RSI：36前後で売られすぎ水準。
• ストキャスティクス：上昇クロス後、まだ上昇余地あり。
• MACD：マイナス圏だがヒストグラム縮小傾向で下落モメンタム鈍化。

→ 短期的な戻り試し（149.85〜150.00円）後、再び149.50円を試す展開も。

◆ H1（中期視点）

• 5MA・20MA・50MA：明確な下方向パーフェクトオーダー。
• ボリンジャー：下限〜S2付近に位置し、バンド下方での推移続く。
• RSI：25付近で売られすぎ圏内。
• ストキャスティクス：ゴールデンクロスに向かう兆候あり。
• MACD：下向きながらヒストグラム縮小。

→ 149.50〜150.00円付近までの戻し局面を挟んだ後、再下落警戒。

◆ H4（中長期視点）

• 9MA・26MA・100MA：26MA・100MAともに下向き、下降基調が長期化。
• ボリンジャー：下限ラインに張り付き、下落のエネルギーはやや過熱。
• RSI：30付近、売られすぎサイン。
• ストキャスティクス：ゴールデンクロス手前で反発の可能性あり。
• MACD：マイナス幅が縮小中、下落圧力が緩和傾向。

→ 中長期でもトレンドは下だが、149円前半ではいったん底打ち警戒。

📍ピボット・サポレジ水準

• R1：150.90円前後
• PP：150.65円
• S1：149.85円
• S2：149.50円（現在値付近）
• S3：149.00円

→ 現在S2（149.50円）で下げ止まりの兆候。S3割れなら148円台へ視野。一方150.00円を明確に上抜ければ短期リバウンド拡大の可能性。

🌍ファンダメンタル要素

本日は米国指標が乏しく、欧州指標主導の相場。ユーロ圏HICP改定値とカナダ投資額がメイン材料です。前日のドル安トレンドが継続しており、円買い優勢の流れ。米10年債利回りの低下が続く場合、ドル円の150円台回復は重くなりそうです。

🌍今夜発表の注目経済指標

18:00 ユーロ圏・9月消費者物価指数（HICP、改定値）（前年比）

• 重要度：★★★
• 予想：2.2％（前回2.2％）
• 概要：欧州のインフレ動向を測る主要指標。市場予想通りならユーロ相場への影響は限定的。
• ドル円への影響：欧州時間帯のリスクオン・オフで間接的影響あり。ユーロ買いが進めばドル円は下押し気味。

18:30 ユーロ圏・9月HICPコア指数（改定値）（前年比）

• 重要度：★★★
• 予想：2.3％（前回2.3％）
• 概要：エネルギーを除くコア指数。インフレ圧力が予想を下回ればECB利下げ観測が再燃。
• ドル円への影響：ユーロ売り→ドル買いの可能性。ただし方向感は限定的。

🌍今夜の注目ポイント

• 欧州HICPが予想通りなら値動き限定。
• テクニカル的には149.50円（S2）が下値サポートとして意識されやすい。
• 米市場休日前後で流動性が低下する可能性があり、ボラティリティ低下に注意。

🔍総合展望（～24時）

ドル円は短期的に149.50円を底とした小反発局面が想定されます。ただし全時間軸で下降トレンドが継続しており、戻りは限定的。上値は150.00円前後が重く、戻り売りが優勢の展開です。

• 想定レンジ：149.30～150.00円
• シナリオ1：HICPが予想通り→小動き、150円で戻り売り。
• シナリオ2：HICP下振れ→ユーロ売り・ドル買い→ドル円一時反発も150.20円で頭打ち。
• シナリオ3：HICP上振れ→ユーロ買い・ドル売り→ドル円149.30円再トライ。

🎯短期戦略（デイトレ視点）

• 戦略方針：戻り売り優勢（150.00円手前でショート狙い）
• 売りエントリー目安：149.90～150.00円
• 利確目安：149.50円／149.30円（S2・サポート）
• 損切り目安：150.20円超え
• RSIとストキャスが反発中のため、欧州時間序盤で小幅上昇後の戻り売りが有効。
• 夜間（22時以降）はボラ低下を想定し、保有時間短めを推奨。

※ 生成AIによる回答は必ずしも正しいとは限りません。重要な情報は確認するようにしてください。