生成AIが語る、今夜のドル円 – 戻り売り優勢 (2025年9月29日)

2025年9月29日

　本記事では、2025年9月29日 17時 時点のドル円（USD/JPY）のM5・M15・H1・H4チャートをもとにマルチフレームタイム分析を行い、今夜（〜24時頃まで）の値動きを展望します。短期から中長期のテクニカル指標に加え、当日のファンダメンタル要因も踏まえて、相場の見通しをわかりやすく解説しました。なお、分析は生成AIで行っています。

　本日9月29日のドル円は、短期から中期まで全ての時間足で下降基調が鮮明となっています。ボリンジャーバンド下限に沿った「バンドウォーク」が続き、売られすぎ水準に入りつつも戻り売り優勢の展開。ピボットはS3を割り込み、次の焦点はS4＝147.95。今夜23時には米国の住宅販売保留指数が発表され、ドル円の下落継続か反発かを占う重要イベントとなります。テクニカルとファンダメンタルが交錯する今夜の値動きに注目です。

目次

• ▶ 共通分析視点
  • ◆ M5（超短期視点）
  • ◆ M15（短期視点）
  • ◆ H1（中期視点）
  • ◆ H4（中長期視点）
• 📍ピボット・サポレジ水準
• 🌍ファンダメンタル要素
• 🌍今夜発表の注目経済指標（日本時間）
  • ■23:00 🇺🇸 米国
• 🌍今夜の注目ポイント
• 🔍総合展望（～24時）
• 🎯短期戦略（デイトレ視点）

▶ 共通分析視点

• 移動平均線（MA）：短期（M5：5MA/20MA/50MA、M15：9MA/26MA/50MA、H1：5MA/20MA/50MA、H4：9MA/26MA/100MA）全てで短期線が下抜けし、下方パーフェクトオーダー気味。下降トレンド優勢。
• ボリンジャーバンド：各時間足ともにバンド下限へ沿って下落中。バンドウォーク気味で下方向圧力が強い。
• RSI：全体的に30付近で売られすぎ圏。反発余地はあるが、まだ明確な底打ちシグナルは見えにくい。
• MACD：全足でデッドクロス後の下落トレンドを示唆。下向き優勢。
• ストキャスティクス：短期は売られすぎ圏で一部ゴールデンクロス気配。ただし上位足では依然として弱気圏。
• ATR：短期的なボラティリティが拡大傾向。下落の勢いが強いことを反映。

◆ M5（超短期視点）

• 5MA＜20MA＜50MAで下落トレンド強い。
• RSIは27付近で売られすぎ。
• ストキャスは底打ち気配も限定的。
  👉 一時的な小反発の可能性あるが、流れはまだ下向き。

◆ M15（短期視点）

• 9MA・26MA・50MAがデッドクロス気味で下落優勢。
• RSI 23付近、売られすぎ圏深く推移。
• ストキャスは低位で横ばい。
  👉 反発余地はあるが戻り売り優勢の局面。

◆ H1（中期視点）

• 5MA・20MA・50MAが下向きに揃い、トレンドは明確な下方向。
• RSI 22付近とかなり売られすぎ。
• MACDも強い下落モメンタムを維持。
  👉 中期でも下落基調継続。ただしRSI水準からショートの追随はやや遅いタイミング。

◆ H4（中長期視点）

• 9MAが下落し、26MA・100MAからデッドクロス方向へ。
• RSIは44とまだ中立圏だが下降傾向。
• ボリンジャー下限に接触。
  👉 中長期では調整下落の途上。下押し余地はあるが、100MA（147.8付近）が強いサポート候補。

📍ピボット・サポレジ水準

• 本日ピボット：PP＝149.53
• レジスタンス：R1＝149.89
• サポート：S1＝149.29、S2＝149.09、S3＝148.59、S4＝147.95
  👉 現在値148.53はS3割れ付近。次の注目はS4＝147.95。

🌍ファンダメンタル要素

• 東京時間の日経指数（CI）は既に発表済みで影響限定。
• 欧州時間～NY時間にかけて欧州・米国の住宅関連指標、信頼感指標が予定。
• 米国の指標発表まではテクニカル優位、NY時間に大きな変動の可能性。

🌍今夜発表の注目経済指標（日本時間）

■23:00 🇺🇸 米国

• 8月住宅販売保留指数（前月比・前年比）
  • 重要度：★★★
  • 概要：米国住宅市場の先行指標で、FRBの金融政策スタンスに影響。予想外の悪化ならドル売り圧力。
  • ドル円との関連：今夜最大の注目指標。金利観測に直結するためドル円相場に直接的影響。

🌍今夜の注目ポイント

• 本命は23:00 米国住宅販売保留指数。ドル円の反発・下落継続の方向を決めるカギ。
• 発表前までは売られすぎ圏での戻り待ち、発表後は米金利動向を見ながらのトレードが必要。

🔍総合展望（～24時）

現状ドル円は短期～中期すべてで下降基調。テクニカル的には売られすぎ水準に近く、一時的な反発はあり得るが、戻り売り優勢の流れ。
ピボットS3（148.59）を割り込んでおり、次は**147.95（S4）**が下値ターゲット。
23時の米住宅販売保留指数が弱ければさらに下落余地、強ければ148.8～149.0台への戻り試しもあり。

🎯短期戦略（デイトレ視点）

• 基本戦略：戻り売り優先。
• エントリーポイント：148.90～149.00付近の戻りを確認して売り。
• 利確ターゲット：148.20～148.00（S4手前）。
• 損切りライン：149.20超え。
• 指標前はポジション軽め、23時米指標で方向感を見極めて追随。

※ 生成AIによる回答は必ずしも正しいとは限りません。重要な情報は確認するようにしてください。